挖掘機(jī)行情火爆 傳遞什麼信號?
今年以來,工程機(jī)械行情火爆,全年無淡季,産業(yè)鏈上下游的不少企業(yè)都迎來了歷史最好的銷售業(yè)績。
挖掘機(jī)銷量火爆
挖掘機(jī)銷量是工程機(jī)械行業(yè)的晴雨錶。
中國工程機(jī)械工業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示,2018年前十個(gè)月納入統(tǒng)計(jì)的25家主機(jī)製造企業(yè)累計(jì)銷售挖掘機(jī)17.15萬臺(tái),同比增長52.5%。其中,國內(nèi)市場銷量為15.58萬臺(tái),同比增長48.4%,出口銷量為15634臺(tái),同比增長109.1%。
從歷史數(shù)據(jù)來看,挖掘機(jī)銷量最好的一年是2011年,當(dāng)年銷量達(dá)到17.84萬臺(tái)。目前,挖掘機(jī)市場銷量已經(jīng)接近歷史最高水準(zhǔn),分析人士預(yù)計(jì)2018年全年挖掘機(jī)銷量有望突破20萬臺(tái)。
太平洋證券機(jī)械行業(yè)首席分析師 劉國清:工程機(jī)械還是非常好,10月份,這個(gè)挖掘機(jī)增速超過了40%,超了預(yù)期,而且開工也是能夠跟挖掘機(jī)的銷售相匹配的。因?yàn)槿ツ昊鶖?shù)比較高,11、12月份增速可能會(huì)下去,但是有可能增長還是會(huì)超預(yù)期。
工程機(jī)械景氣度有望延續(xù)
這一輪景氣週期又能夠持續(xù)到什麼時(shí)候呢?
中聯(lián)重科行銷總公司總經(jīng)理助理 史偉志:這兩天的成交訂單就是在現(xiàn)場簽的訂單,已經(jīng)有接近40億了。今年的行情也是沒有預(yù)測到的,非?;鸨??;旧鲜侨珎S産品都有非常好的增長。比如,這個(gè)建築起重機(jī),它的訂單已經(jīng)排到了明年2月份。
訂單,還只是工程機(jī)械火爆行情的縮影。今年以來,受益於國內(nèi)基建投資、生産製造工藝升級、海外訂單增加等多重因素的拉動(dòng),疊加存量設(shè)備更新需求,龍頭工程機(jī)械企業(yè)産銷一路走紅,集體迎來高增長。
三一集團(tuán)執(zhí)行總裁 總工程師 易小剛:曾經(jīng)的歷史高峰是在2011年,三一的話,目前無論是銷售額,還是利潤都達(dá)到了歷史高峰。三一下一步主要精力還是集中在數(shù)字化、智慧化的産品上面。
徐工集團(tuán)董事長 黨委書記 王民:今年是徐工在經(jīng)營業(yè)績上最高水準(zhǔn),最高品質(zhì)應(yīng)該超過了歷史最好水準(zhǔn),預(yù)計(jì)今年的銷售肯定過千億。
分析人士表示,機(jī)械設(shè)備行業(yè)的景氣程度與下游需求情況密切相關(guān)。2018 年房地産新開工面積增速維持高位,受相關(guān)政策支撐,業(yè)內(nèi)預(yù)計(jì)四季度基建投資也將企穩(wěn)回升。
調(diào)研顯示,10 月份開工數(shù)據(jù)明顯轉(zhuǎn)好,10 月小松開機(jī)小時(shí)數(shù)達(dá)到 148.6 小時(shí),同比增長 8.78%,工程機(jī)械行業(yè)景氣週期有望延長。
國金證券研究所機(jī)械行業(yè)研究員 卞晨曄:從行業(yè)協(xié)會(huì)整體的調(diào)研和了解來看,這一輪的復(fù)蘇的週期到後面可能還有大概兩年左右的時(shí)間。但是這個(gè)週期可能會(huì)像前面兩年50% 、80%的高速增長,它可能會(huì)在高位上面相對比較穩(wěn)定,或者是總體的規(guī)模上面持平。
國産挖掘機(jī)市佔(zhàn)率達(dá)55% 龍頭企業(yè)加速佈局海外
十年以前我國的工程機(jī)械設(shè)備主要依賴進(jìn)口,如今由主機(jī)帶動(dòng)核心零部件都走上了國産化替代的道路。隨著國産品牌市場佔(zhàn)有率不斷提升,越來越多的工程機(jī)械企業(yè)開始走出國門,加速佈局海外市場。
目前我國工程機(jī)械市場中,主機(jī)産品均順利實(shí)現(xiàn)進(jìn)口替代,國産品牌市場份額超過50%。
以挖掘機(jī)産品為例,從競爭格局來看,中國挖掘機(jī)市場的集中度經(jīng)歷了從外資品牌高度集中到逐漸分散,再到國産品牌逐步集中的過程。截至 2018 年 10 月份,行業(yè)前三的市佔(zhàn)率達(dá)到47%,行業(yè)前五的市佔(zhàn)率達(dá)到62%。
太平洋證券機(jī)械行業(yè)首席分析師 劉國清:這個(gè)行業(yè)相對國産化還是比較好的。以挖機(jī)為例,基本上國産化比例應(yīng)該達(dá)到55%,而且國內(nèi)做挖機(jī)比較好的也是四大企業(yè),三一徐工柳工和臨工,而且市佔(zhàn)率國産化還在往上提升。
歷史數(shù)據(jù)顯示,2007 年是市場集中度最高的一年,當(dāng)年行業(yè)前五為鬥山、小松、日立、卡特、現(xiàn)代,均為外資品牌,市佔(zhàn)率達(dá)到79%。
2012 年是市場集中度最低的一年,行業(yè)前三的市佔(zhàn)率為29%,行業(yè)前五佔(zhàn)比也只有43%。到了2017年,行業(yè)前五的市佔(zhàn)率提升到59%,其中排名第一的是三一重工,市場份額超過22%。
三一集團(tuán)執(zhí)行總裁 總工程師 易小剛:三一現(xiàn)在基本上完成了國際資本市場的投資過程。其實(shí),這些年三一在國外的市場也得到了高速發(fā)展,現(xiàn)在的國外市場已經(jīng)佔(zhàn)到了整個(gè)銷售額的將近40%了。
不只是三一重工,不少機(jī)械企業(yè)在國內(nèi)市場站穩(wěn)腳跟之後都開始加速佈局海外市場。
業(yè)內(nèi)人士告訴記者,對標(biāo)國外較為成熟的工程機(jī)械龍頭公司,卡特彼勒的收入結(jié)構(gòu)中大概只有40%來自於北美市場,另外60%則來自於歐洲以及亞洲等新興市場。對於國內(nèi)工程機(jī)械企業(yè)而言,全球化佈局的道路將帶來更大的增長空間。
太平洋證券機(jī)械行業(yè)首席分析師 劉國清:未來可能還不僅僅是局限于國內(nèi)市場,因?yàn)檫@兩年就是工程機(jī)械的國際化,趨勢非常明顯,就未來的話,我們可能會(huì)在全球一個(gè)角度去考慮工程企業(yè)的競爭格局,未來這個(gè)國內(nèi)的企業(yè)可能會(huì)更多佔(zhàn)據(jù)國外的市場份額。