一邊是傳統(tǒng)行業(yè)中小企業(yè)難以融到資金，一邊是優(yōu)質(zhì)信貸客戶主動提前還款

　　拿貸款為何“苦樂不均”？(熱點聚焦·企業(yè)融資還難嗎？(上))

　　目前，佔金融業(yè)資産近90%的銀行業(yè)仍是企業(yè)融資的主渠道。今年以來，銀行業(yè)服務(wù)實體經(jīng)濟的能力在增強。最新數(shù)據(jù)顯示，上半年銀行業(yè)金融機構(gòu)各項貸款增速快於同期資産增速1.7個百分點，製造業(yè)貸款連續(xù)6個月保持正增長。

　　在新的融資環(huán)境中，有些企業(yè)由憂轉(zhuǎn)喜，獲得豐沛的資金“血液”；有的企業(yè)依然不受青睞，難以得到信貸支援。這其中，既有實體企業(yè)轉(zhuǎn)型升級的種種陣痛，也有銀行業(yè)適應(yīng)新形勢新環(huán)境的努力求變。

　　實體經(jīng)濟中還有哪些行業(yè)“缺血”？哪些企業(yè)急需“輸血”？金融“血液”的流通渠道暢順嗎？帶著這些問題，本報記者以江蘇省常州市為樣本，探訪了不同實體企業(yè)的融資苦樂。

　　這些企業(yè)為啥還“叫渴”？

　　一些被貼上“産能過?！薄皞鹘y(tǒng)行業(yè)”標(biāo)簽的企業(yè)面臨融資難，金融機構(gòu)聽到“鋼鐵”就恐慌的現(xiàn)象依然存在

　　“目前只有一些股份制銀行願意給我們提供貸款?！苯K常州某特鋼生産企業(yè)負(fù)責(zé)人楊明告訴記者，金融機構(gòu)尤其是國有大型銀行從鋼鐵行業(yè)撤出很快。

　　一旦被貼上“産能過剩”“傳統(tǒng)行業(yè)”等標(biāo)簽，像特鋼這類企業(yè)就難拿到銀行貸款。即使企業(yè)所處的特鋼市場仍然供不應(yīng)求，銀行還是聞“鋼”色變。

　　“其實高端裝備製造業(yè)很需要這種原材料?！睏蠲髡h，鋼鐵行業(yè)有過剩的品種，也有緊缺的品種，不能一棒子都打死。

　　江蘇常州銀監(jiān)分局介紹，銀行普遍反映，三類企業(yè)融資需求最強烈，也最“缺血”：一是注重實業(yè)投資和運營、注重技術(shù)進步和規(guī)模經(jīng)濟並購活動的企業(yè)集團，二是具有較好發(fā)展前景、創(chuàng)新能力但屬於輕資産的科技型企業(yè)，三是傳統(tǒng)行業(yè)中的中小企業(yè)等。

　　“今年企業(yè)融資難，主要是因為市場上總體貸款規(guī)模偏緊。在存量貸款風(fēng)險高企的背景下，一些銀行總行上收了貸款許可權(quán)，收緊放貸規(guī)模，特別是對不良率偏高的製造業(yè)不太敢放貸。”常州銀監(jiān)分局局長陳惠蓮説，在全市的信貸“總盤子”裏，一度曾有50%—60%的信貸投向了製造業(yè)，但這幾年經(jīng)濟面臨轉(zhuǎn)型升級，那些技術(shù)水準(zhǔn)、智慧化程度不高的作坊式製造業(yè)企業(yè)在走下坡路，風(fēng)險開始顯現(xiàn)，銀行的資金投入比較謹(jǐn)慎。

　　“都知道要轉(zhuǎn)型，但傳統(tǒng)行業(yè)轉(zhuǎn)型升級格外難?！?014年，某特鋼生産企業(yè)收購了一家原本年産10萬噸電解銅的企業(yè)，他們深知這是高耗能、高污染的企業(yè)，於是一手抓淘汰落後産能，一手加快設(shè)備技術(shù)升級，增加有效供給，做一流産品?！凹词故寝D(zhuǎn)型升級，金融機構(gòu)也不太願意多提供支援，企業(yè)只能靠自己?！睏蠲鹘ㄗh對鋼鐵行業(yè)進行分類指導(dǎo)，金融政策上不能一刀切，對於那些市場有需求的品種還是要給予足夠“血液”，讓企業(yè)能搞好生産、做好研發(fā)，保證供應(yīng)。

　　沒有做不好的行業(yè)，只有做不好的企業(yè)。什麼企業(yè)該徹底退出？什麼企業(yè)還要精細(xì)化服務(wù)？在同樣被打上“過剩”標(biāo)簽的常州群達紡織原料有限公司，總經(jīng)理陳春達告訴記者，經(jīng)過幾年的優(yōu)勝劣汰，常州地區(qū)紡織行業(yè)産能過剩不是很嚴(yán)重，但因為是傳統(tǒng)産業(yè)，很多時候並不受重視。即使是一些在生産上有一定競爭力的企業(yè)，面對金融機構(gòu)時依然是被拒之門外的多、被請進門的少。很多金融機構(gòu)授信決策時，未能堅持不看行業(yè)看企業(yè)的原則，在了解客戶方面還有差距。

　　陳春達説，不同行業(yè)有不同特點，比如紡織行業(yè)屬資金密集型，生産週期長、收回成本慢，建議金融機構(gòu)加強對各家企業(yè)的調(diào)研尤其是對所處行業(yè)的了解。只有對行業(yè)發(fā)展軌跡心中有數(shù)，才能在放貸時做出更加科學(xué)合理的判斷。

　　“在過去10年的發(fā)展中，銀行是坐商而不是行商，做慣了大客戶、平臺項目，傾向於做賺錢容易的融資平臺和資金空轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)，偏離了金融服務(wù)實體經(jīng)濟的屬性，對實體經(jīng)濟不接地氣，在授信決策時，不夠重視製造業(yè)企業(yè)淘汰落後産能、轉(zhuǎn)型升級等‘三去一降一補’情況，不夠關(guān)注小微企業(yè)生産經(jīng)營流程、産品技術(shù)、市場訂單和發(fā)展前景。銀行一些固有的規(guī)章制度也沒有激勵做小、做精，從而帶來眼前的這些問題。銀行必須沉下心來，形成‘端盤子’的服務(wù)精神，改變過去不合理的做法。”陳惠蓮説。

　　資金應(yīng)該往哪兒去？

　　以製造業(yè)為核心的實體經(jīng)濟信貸投放仍處於恢復(fù)期。地方政府、監(jiān)管部門應(yīng)發(fā)揮窗口指導(dǎo)作用，引導(dǎo)銀行業(yè)回歸本源、聚焦主業(yè)

　　産能過剩行業(yè)難獲信貸青睞，那些金融資源究竟去了哪？

　　據(jù)了解，今年以來，在金融資源有限的情況下，常州地區(qū)銀行重點向先進製造業(yè)的龍頭企業(yè)傾斜信貸資源，支援重點企業(yè)實現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級。至今年6月末，常州轄內(nèi)光伏、高端裝備製造、新材料等行業(yè)表內(nèi)外授信餘額分別為106.9億元、279.8億元、54.2億元，比年初增長10.2%、109.2%、22.3%。

　　江蘇恒立液壓股份有限公司就是其中受益者之一。恒立財務(wù)總監(jiān)丁浩説，在貸款利率上，恒立能享受基準(zhǔn)利率甚至是下浮利率的優(yōu)惠，申請貸款多為信用貸款，無需抵押或擔(dān)保。公司融資渠道基本暢通，自2011年在A股上市以來，直接融資與間接融資比例大致為2：1。

　　為何恒立能獲得金融機構(gòu)如此大的支援？丁浩説，最早公司也生産中低端、同質(zhì)化嚴(yán)重的産品，後來及時轉(zhuǎn)型，主抓中高端市場，該公司的拳頭産品液壓油缸是盾構(gòu)機和挖掘機的核心部件，以前長期被國外企業(yè)壟斷，如今美國西雅圖隧道、常州地鐵的盾構(gòu)機油缸都來自恒立。收購德國企業(yè)，在美、日等國設(shè)立4個研發(fā)中心、7個製造基地，一套轉(zhuǎn)型組合拳讓恒立迅速成長為市值百億的上市公司，成為全球最大的挖掘機和盾構(gòu)機液壓油缸生産企業(yè)，業(yè)務(wù)覆蓋全球20多個國家?！爱b品過硬，‘走出去’步子穩(wěn)，這些都是吸引銀行支援的關(guān)鍵?！?/p>

　　一些積極變化正在醞釀並形成。陳惠蓮説，今年常州地區(qū)企業(yè)融資發(fā)生了一些明顯轉(zhuǎn)變：隨著中央鼓勵發(fā)展直接融資，許多優(yōu)質(zhì)企業(yè)通過直接融資獲得資金，融資渠道更多元、更合理。資金充足了，優(yōu)質(zhì)信貸客戶主動提前還款498戶、63.07億元，同比分別增加51戶、3.78億元。今年常州市將有5家主機板上市企業(yè)、19家企業(yè)登陸新三板市場，這些優(yōu)質(zhì)企業(yè)騰退出來的銀行信貸資金，可以支援更多科技型、創(chuàng)業(yè)型和綠色環(huán)保型企業(yè)。

　　從江蘇常州銀監(jiān)分局近期調(diào)研情況看，以製造業(yè)為核心的實體經(jīng)濟信貸投放轉(zhuǎn)入恢復(fù)期，轄內(nèi)製造業(yè)貸款從2月開始環(huán)比逐月回升，6月末餘額達1377.15億元，佔各項貸款比重的21.21%。隨著深入治理金融亂象、規(guī)範(fàn)平臺融資等，實體經(jīng)濟信貸投放將延續(xù)恢復(fù)性增長的良好趨勢。

　　陳惠蓮認(rèn)為，總體而言，實體經(jīng)濟特別是製造業(yè)動力仍顯不足，銀行規(guī)避風(fēng)險的意識依然很強，偏于謹(jǐn)慎。單靠市場自我調(diào)節(jié)，無法改變金融資源“脫實向虛”的問題，需要地方政府、監(jiān)管部門在堅持市場主導(dǎo)的基礎(chǔ)上，有效引導(dǎo)銀行業(yè)回歸本源、聚焦主業(yè)。地方政府、監(jiān)管部門應(yīng)帶領(lǐng)銀行機構(gòu)走進基層、走進企業(yè)，定期組織銀企對接活動，建立金融服務(wù)顧問制度，搭建金融資訊服務(wù)平臺，建立重點企業(yè)支援名單，推動銀行下沉重心、延伸服務(wù)。